【热点导读】
全球首款AI智能体手机将亮相2026世界人工智能大会
苹果将增加与博通的合作支出，该协议预计超300亿美元
AI浪潮引爆先进封装趋势，玻璃基板有望成为下一代核心材料
商业航天行业转向“技术拐点验证”的关键窗口
近期，焦炭现货价格开启年内第十轮上调
OCS或成为下一代智算中心网络的核心底座
【主题详情】
全球首款AI智能体手机将亮相2026世界人工智能大会
据媒体报道，记者从知情人士处获悉，来自中兴努比亚的全球首款AI智能体手机，或将在2026世界人工智能大会（WAIC）正式亮相。
中国银河分析师高峰称，大模型能力加速进化，加速推动进入“AgenticAI”阶段，软件商业模式存不确定性，对比之下，硬件仍然是AI应用落地最为确定的受益方向，为消费电子产业链公司带来新的业务增长点。
公司方面，中兴通讯推出了与字节跳动豆包合作的AI原生手机M153，此次AI智能体手机就出自子公司努比亚。京东方A在LCD智能手机领域出货量位居全球第一，在柔性AMOLED领域出货量位居全球第二、国内第一。
苹果将增加与博通的合作支出，该协议预计超300亿美元
据报道，苹果将增加与博通的合作支出，该协议预计将超过300亿美元，将生产超过150亿枚美国制造的芯片。二者达成新的多年期协议，其中包括对位于科罗拉多州科林斯堡的一处设施的扩建，博通公司将在科林斯堡生产先进射频元件及无线技术产品。
伴随推理侧需求爆发，各公司自研芯片能力验证成熟，ASIC出货迎来加速期。国信证券张伦可认为，自研ASIC正在成为云厂商构建竞争优势的重要抓手。一方面，自研芯片有助于缓解高端GPU供给约束，提升算力供给能力；另一方面，相较于外部采购GPU，自研ASIC能够显著优化成本结构，提升云业务盈利能力。随着自研芯片成熟度持续提升，预计具备ASIC能力的云厂商有望在收入增长与利润释放两个维度持续受益。
上市公司中，全志科技是ARM人工智能生态联盟（AIEC）首批发起单位，各系列智能终端处理器芯片都属于ASIC芯片。敏芯股份能够自主设计为MEMS传感器芯片提供信号转化、处理或驱动功能的ASIC芯片。
AI浪潮引爆先进封装趋势，玻璃基板有望成为下一代核心材料
媒体报道，电浆设备厂商晖盛近日表示，受益于AI浪潮引爆先进封装趋势，高阶载板客户交货迫切、接单动能强劲，该公司已取得多项大厂验证，顺利跨入下世代关键技术玻璃基板战略市场。
伴随着半导体摩尔定律接近物理极限，先进封装工艺越来越重要，与此同时封装基板材料也经历了多次重要变革，凭借着优异的底层材料性能，玻璃基板的新时代正在到来。东北证券表示，AI算力持续升级驱动先进封装需求跃迁，玻璃基板有望成为下一代核心材料。中泰证券表示，全球玻璃基板竞赛提速。2026年7月2日京东方投资者日，京东方表示玻璃基板将成为未来三年重点资本开支方向，并正式官宣与康宁达成三年战略合作。海外方面，三星电机近期与日本住友化学旗下东友精细化学签署最终协议，成立玻璃基板合资公司GlaSSEM，分阶段推进产线建设、工艺优化及质量验证，预计2027年下半年实现全面投产。
上市公司中，京东方A表示，玻璃基板将成为未来三年重点资本开支方向，并正式官宣与康宁达成三年战略合作。根据公司披露的《关于投资建设绵阳第6代AMOLED（柔性）生产线项目的公告》，该生产线设计产能为48K/月玻璃基板投片。戈碧迦在泛半导体领域的玻璃基板业务处于早期阶段，相关产品技术处于研发验证或送样验证阶段。
商业航天行业转向“技术拐点验证”的关键窗口
据媒体援引消息人士报道，亚马逊创始人杰夫·贝索斯旗下航天公司蓝色起源（Blue Origin）正进行约100亿美元融资。这是蓝色起源首次引入外部投资者，融资完成后公司估值将达到1300亿美元。
全球商业航天竞争正从单一火箭技术升级为空天基础设施竞争。光大证券指出，未来一段时间国内多款可回收火箭有望密集发射，长征十号乙海上网系回收、朱雀三号垂直回收等进展，将助推我国商业航天从“主题催化”转向“技术拐点验证”的关键窗口，可回收火箭技术迭代将改善低轨星座建设的供给约束，提升多环节发展确定性。可回收火箭技术突破是商业航天迈向规模化商业运营的关键拐点。产业逻辑将沿“可回收火箭降本、卫星星座加速部署、空天地一体化网络形成、下游应用场景拓展”主线逐步展开。
上市公司中，上海瀚讯作为G60星座通信分系统承制单位，除研制并交付卫星通信载荷外，还提供信关站、卫星通信终端等相关配套设备。电科蓝天宇航电源业务主要包括空间太阳电池阵、空间锂离子电池组及电源控制设备等核心产品，为卫星、飞船、空间站、深空探测器等各类航天器提供能源保障。
近期，焦炭现货价格开启年内第十轮上调
据媒体报道，近期，焦炭现货价格开启年内第十轮上调，叠加高温天气与高能耗产业用电需求增加，动力煤库存去化速度加快。在供给端，主产区安监常态化限制了违规超产，叠加主要出口国收紧配额，行业供需格局呈现紧平衡。
山西证券表示，电煤价格进入合理区间，供应克制，旺季煤价具备支撑。淡旺季切换，迎峰度夏煤炭股交易重心或逐步从炼焦煤转向动力煤或煤电一体。中报季市场交易风格侧重业绩，煤炭股经历调整后具备修复基础。
公司方面，晋控煤业主要产品是动力煤，广泛应用于电力、水泥和建材等行业。公司以开采优质动力煤炭闻名，拥有稳定的客户基础和良好的市场信誉。昊华能源主要从事煤炭和甲醇的生产与销售，以及铁路专用线运输业务。核心业务为煤炭生产与销售，产品以动力煤为主，主要供应电厂燃料使用，公司依托'煤矿+物流+贸易'的产业格局，形成了煤炭生产、铁路发运、商贸销售一体化的运营体系。
OCS或成为下一代智算中心网络的核心底座
当前AI大模型向十万亿级参数跃迁，传统电交换机的物理瓶颈已无法支撑超大规模集群发展，而3DMEMS、SDN调度等技术的成熟使OCS达到商用标准，机构认为，全光化成为算力网络明确演进方向，OCS已成为下一代智算中心网络的核心底座。
OCS（OpticalCircuitSwitch）即“光交换机”。OCS通过全光直通传输彻底摒弃传统电交换机的光-电-光转换流程，单节点转发时延压缩95%以上，整机功耗降低50%-95%，且带宽不受电芯片工艺限制、可平滑适配多代高速光互联，同时具备拓扑可重构、协议透明、运维成本低的优势，可匹配万卡级AI集群的核心需求。浙商证券指出，长期来看，硅光波导技术将成为核心演进方向。英伟达已投资硅光OCS初创公司nEye布局该路线，叠加OCP推动的行业标准化进程，将进一步降低技术门槛，加速OCS在超大规模AI集群中的全面普及。
上市公司中，光库科技在光通讯领域，重点开发了海底光网络光纤馈通器（密封节）、OCS设备中相关MXN高精度多维光纤阵列等系列产品。公司全资子公司武汉光库有OCS代工业务。腾景科技与MEMS、压电陶瓷方案的OCS整机厂商建立了合作关系，部分产品计划下半年批量交付。
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